数字货币预示了一个新时代的来临，这个新时代比如今的互联网是更具有颠覆性的。这样的趋势可以是件好事，当然也在无形之中对金融业产生了不小的冲击。

　　基于分布式总账的数字货币的发展，对中央银行和其他公共部门提出许多潜在政策性问题。其中，与中央银行相关的问题主要来自中央银行在支付系统中的作用，中央银行对提供数字货币服务的机构或为其他提供此类服务的公司提供结算服务的机构所负的监管职责的大小，货币政策的执行情况，实体货币的发行情况以及维护金融稳定方面发挥的作用等。一旦数字货币或分布式总账得到广泛应用，将对银行甚至中央银行的业务和资产负债表产生潜在影响。

　　对第三方支付的影响

　　作为支付系统与金融市场基础设施的监管者，以及支付系统研发和创新的催化剂，中央银行有责任提高支付系统的安全性和有效性。数字货币对第三方支付有强烈的冲击，不仅仅表现在数字货币交易模式的内生优势，更是在数字货币加速脱媒对第三方支付的冲击、替代第三方支付的传统增值服务以及与银行账号结合对第三方支付产生的挑战。

　　如果央行数字货币开始发行，其实支付宝等第三方支付机构在零售终端环节就失去了存在的必要，对这类机构的冲击会非常得大。另外，既然是M0替代，那么一些不法分子或腐败分子手上的现金就会很麻烦，如果给这个兑换一个截止时间，那么有可能会把一些不法分子或腐败分子手上的钱给废掉，想想就很有意思。（中国电子银行网综合）

　　对金融稳定和货币政策的影响

　　分布式总账的使用会促使不同市场和基础设施中的传统服务提供商脱媒，进而引起交易、清算和结算的变化。除零售支付系统，这些变化会对金融市场基础设施产生潜在影响，如大额支付系统、中央证券保管、证券结算系统或交易存储库。

　　摩根大通的年报指出“无论是金融机构还是其非银竞争对手都面临着它们的支付处理和其他服务可能会被诸如数字货币等技术干扰的风险，这些技术不需要中介。”持续或增加的竞争可能会给摩根大通的产品和服务的价格和费用带来下行压力，导致其失去市场份额。

　　此前据国外媒体报道称，似乎有越来越多的美国信用卡发卡机构决定从数字货币交易市场中退出。日前，摩根大通、花旗银行和美国银行均宣布将禁止客户利用自己发行信用卡购买数字货币的交易。

责任编辑：陈爱